TUhjnbcbe - 2023/10/13 18:08:00
大多数交易书籍中都表示，三只乌鸦（BlackCrows）是看跌逆转形态。但是，我觉得这并非看待这一形态的正确方式。在解释之前，我们来看看如何识别三只乌鸦形态：3根连续的蜡烛线，每根收盘都越来越低；影线很短。看到三只乌鸦形态，你可能想：“这看起来是看跌形态，最好做空。”那我必须提醒你，交易不要匆忙下定论。为什么三只乌鸦形态误导了很多交易者？很简单，不能仅仅因为价格连续3个交易日收盘越来越低，就意味着上涨趋势会反转。市场的背景对于分析任何蜡烛图形态都更重要。市场背景就是指的市场结构。当前市场是上涨、下跌还是区间市场？下面是一个上涨的市场结构：上图中多次形成了了三只乌鸦形态，但是都失败了，为什么呢？因为市场结构战胜了任何蜡烛图形态，不管这个形态叫三只乌鸦还是其他。于是你疑惑：“假设是一个区间市场呢？”即使是在区间市场，仅仅依据三只乌鸦形态就卖出，这一定不是个好主意。因为在区间市场，三只乌鸦形态形成之后，价格很可能是靠近支撑位。我想问，你想在支撑位附近卖出吗？为什么要在支撑位卖出呢？最好选择在阻力位卖出，但是用三只乌鸦来进行入场依然是不太现实的。那么三只乌鸦形态根本没用吗？也不是。以上例子只是想告诉你，如果你做的和理论教的刚好相反，那得到的结果可能并不如预期。三只乌鸦是带来亏损的形态这样做试试：遇到三只乌鸦形态，不要卖出，反过来买入看看。下面是简单的回溯测试，看看这种方法的结果如何：交易产品：SP股票交易规则：如果价格在日MA上，找买入机会；如果形成三只乌鸦形态，就在下一根蜡烛线开盘时做多；当2日RSI在60线上方交叉、或在10个交易日后则出场；最多交易10股，每股分配资金在10%。回溯测试：交易量：笔交易盈利率：63.76%年利润：8.79%最大跌幅：34.14%很明显，和教科书相反，这样的交易实际上能产生正向结果。我同样测试了*金和债券ETFs，数据显示，如果按照教科书教的去做，三只乌鸦形态只会带来亏损。但是反过来操作，反而能够创造盈利。如何交易三只乌鸦形态（提示：反着来就对了）按照上面的思路，那应该和大多数人的做法相反，将三只乌鸦形态当做看涨信号去交易，它会提醒你潜在的买入机会。这是交易方法：1.如果价格在日均线上方，那么就寻找买入机会；2.等待三只乌鸦形态到达价值区域，比如支撑位、趋势线等；3.价格显示对更低价格的抗拒，比如锤头、看涨吞没等，就做多。三只乌鸦无法识别趋势反转，那该怎么做？前面提到，市场结构能战胜任何蜡烛图形态。那么问题是，你该怎么用市场结构来识别趋势反转呢？可以寻找这两点：价格突破之前的波动低点；更低的高点和低点。1.突破之前的波动低点你知道，上涨趋势会出现更高的高点和低点，因此当价格突破之前的波动低点，那就是上涨趋势开始减弱的迹象。不过这并不意味着上涨趋势立马会结束，因为这也可能是虚假突破，市场还会持续走高。这时候，你需要再看下面这一点。2.更低的高点和低点在价格突破波动低点时，你还需要知道是否买家在逐渐失势。最简单的方式，就是看到价格重新冲击高点失败，反而开始形成更低的高点和低点。专业建议：你可以将更长时间周期图表的市场结构作为汇聚点，如果价格在更高时间图表中的阻力位，那么反转的可能性就更高。结语总结文中的几点：三只乌鸦形态会在价格连续3天下跌后出现；和大多教科书讲的不同，三只乌鸦形态并不是看涨信号，相反，用它来买入反而能创造更多盈利；如果想要识别趋势反转，那一定要解读市场结构，而非单看蜡烛图形态。